作為養(yǎng)老保障體系第三支柱的重要工具，養(yǎng)老目標(biāo)基金備受各界關(guān)注。眾所周知，養(yǎng)老目標(biāo)基金是致力于滿足投資者養(yǎng)老投資需求的產(chǎn)品，旨在為投資者實(shí)現(xiàn)長期穩(wěn)健的資產(chǎn)增值。那么如何實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)？對此，萬家穩(wěn)健養(yǎng)老FOF擬任基金經(jīng)理徐朝貞在接受記者采訪時(shí)表示，將通過多重策略與產(chǎn)品運(yùn)作機(jī)制相互配合，為萬家穩(wěn)健養(yǎng)老FOF“保駕護(hù)航”，嚴(yán)控養(yǎng)老產(chǎn)品的波動(dòng)與風(fēng)險(xiǎn)。
萬家基金旗下10月25日發(fā)行的萬家穩(wěn)健養(yǎng)老FOF，作為一只具備“穩(wěn)健”特質(zhì)的目標(biāo)風(fēng)險(xiǎn)基金，以“穩(wěn)”字當(dāng)頭。擬任基金經(jīng)理徐朝貞表示，后期在產(chǎn)品運(yùn)作上將主要從三方面入手力爭穩(wěn)健，嚴(yán)控波動(dòng)。一方面，該基金將不投資股票及股票型基金；對混合型基金和商品基金等的投資比例合計(jì)不超過基金資產(chǎn)的60%；投資對沖策略以外的子基金時(shí)，子基金最近四個(gè)季度持有的股票占基金總資產(chǎn)的比例不超過50%；另一方面，為進(jìn)一步控制該基金的風(fēng)險(xiǎn)，資產(chǎn)運(yùn)作中將采用“三重風(fēng)控機(jī)制”嚴(yán)控波動(dòng)及回撤，從組合、主策略和子基金這三道監(jiān)控閥值進(jìn)行嚴(yán)格且實(shí)時(shí)的監(jiān)控，并為基金組合、穩(wěn)健回報(bào)策略以及策略下的子基金設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)控制措施。此外，該基金設(shè)定最短持有期限不低于3年，不僅有利于基金經(jīng)理操作管理，從而提高投資組合的穩(wěn)定性及投資策略的連貫性，同時(shí)還能幫助投資者規(guī)避“追漲殺跌”的非理性操作。
徐朝貞進(jìn)一步指出，萬家穩(wěn)健養(yǎng)老FOF同時(shí)將運(yùn)用五大低波動(dòng)策略精選穩(wěn)健收益基金，分散投資于純債類、固收增強(qiáng)類、股債穩(wěn)健類、另類穩(wěn)定收益類、股票多空類基金等低相關(guān)性標(biāo)的，以期獲取穩(wěn)健回報(bào)。
徐朝貞認(rèn)為，這類風(fēng)格穩(wěn)健的產(chǎn)品不僅符合投資者實(shí)現(xiàn)養(yǎng)老資產(chǎn)穩(wěn)健增值的訴求，同時(shí)也適合作為當(dāng)前震蕩行情下的投資選擇。從中長期來看，養(yǎng)老投資的目的不在于過分追求短時(shí)期內(nèi)的超額收益，更追求的是資產(chǎn)在保值的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)長期增值；而力爭提供穩(wěn)健投資回報(bào)的標(biāo)的在當(dāng)前行情下也適宜重點(diǎn)關(guān)注。另一方面，養(yǎng)老目標(biāo)基金屬于新興產(chǎn)品，當(dāng)前國內(nèi)投資者對養(yǎng)老目標(biāo)基金的了解尚淺，因此，萬家穩(wěn)健養(yǎng)老目標(biāo)基金也將通過多重制度化的運(yùn)作機(jī)制提升投資者對養(yǎng)老產(chǎn)品的信心。
談及養(yǎng)老目標(biāo)基金的發(fā)展前景，徐朝貞認(rèn)為，作為中國養(yǎng)老保障體系的重要補(bǔ)充，養(yǎng)老目標(biāo)基金任重而道遠(yuǎn)，同時(shí)也堅(jiān)信未來將擁有更廣闊的發(fā)展前景。對于普通投資者而言，時(shí)間是最好的朋友，越早布局養(yǎng)老目標(biāo)基金，其復(fù)利效應(yīng)就越明顯。在實(shí)現(xiàn)相同目標(biāo)收益的情況下，能夠降低更多的前期投入。
聲明及風(fēng)險(xiǎn)提示：養(yǎng)老目標(biāo)基金名稱中包含“養(yǎng)老”字樣，但并不代表收益保障或其他任何形式的收益承諾。養(yǎng)老目標(biāo)基金不保本，有可能發(fā)生虧損?；鸸芾砣瞬灰匀魏畏绞奖ＷC本基金投資不受損失，不保證投資者一定盈利，不保證最低收益，也不保證能取得市場平均業(yè)績水平。以上內(nèi)容不作為任何投資建議及法律文件。投資人購買基金時(shí)候應(yīng)詳細(xì)閱讀該基金的基金合同和招募說明書等法律文件，了解基金基本情況。基金管理人承諾以誠實(shí)信用、勤勉盡職的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。我國基金運(yùn)營時(shí)間短，不能反映股市發(fā)展所有階段。基金的過往業(yè)績不預(yù)示其未來表現(xiàn)，基金管理人管理的其他基金的業(yè)績和其投資人員取得的過往業(yè)績并不預(yù)示其未來表現(xiàn)，也不構(gòu)成基金業(yè)績表現(xiàn)的保證?；鹩酗L(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎。